油气田装备制造龙头杰瑞股份（002353.SZ）近日因斩获北美数据中心超亿美元发电机组订单引发市场关注。11月28日开盘后，该公司股价直接封死涨停板，报56.43元/股，总市值突破578亿元，年内累计涨幅达56.14%。截至收盘，仍有超过7亿元资金持续封单，显示出资本市场对这笔订单的强烈看好。
根据企业官方披露，此次签署的北美数据中心发电机组销售合同金额超过1亿美元，标志着杰瑞模块化、智能化发电解决方案正式打入北美高端电力市场。公司在电话会议中透露，为保障核心部件供应，近期与贝克休斯签署燃气轮机全球战略合作协议，并获得规模订单，进一步夯实了供应链基础。目前设备已进入交付阶段，企业将集中资源确保按时完成订单。
行业分析指出，全球AI算力需求爆发式增长正推动数据中心耗电量持续攀升。据摩根士丹利最新研报，电力行业正经历结构性变革，AI带来的新增电力需求将催生3500亿美元市场增量，天然气、储能、核电等领域将成为投资热点。国泰海通研报显示，全球数据中心市场规模预计从2024年的2427亿美元扩张至2032年的5849亿美元，年均复合增长率达11.62%，其中新能源发电将承担半数以上电力需求。
深度科技研究院院长张孝荣分析称，北美电网设施老化问题突出，平均输电设备使用年限超过40年，而新建线路审批周期长达5-10年。这种供需矛盾促使科技巨头纷纷自建发电设施，但仍难以满足持续增长的电力需求。杰瑞股份此次中标，正是抓住了数据中心运营商对高效备用电源的迫切需求。
作为全球首套6MW级车载燃气轮机发电机组的研发者，杰瑞股份在发电设备领域已积累深厚技术优势。2021年，该公司生产的35MW移动式燃气轮机发电机组成功进入美国市场，单台售价超2亿元。目前其海外业务已形成设备销售与发电服务双轮驱动模式，应用场景覆盖油气开发、调峰发电及应急供电等领域。
东方证券在研报中特别指出，北美AI产业扩张引发的电力短缺问题，为杰瑞股份的数据中心业务带来确定性增长机遇。此次签约不仅验证了其一体化解决方案的竞争力，更打开了全球高端电力市场的新增长空间。
财务数据显示，杰瑞股份近年业绩保持稳健增长态势。2022-2024年分别实现营业收入114.09亿、139.12亿和133.55亿元，归母净利润从22.45亿元增至26.27亿元。今年前三季度营收同比增长近三成至104.2亿元，净利润达18.08亿元。值得关注的是，第三季度北向资金、险资及社保基金集体加仓，香港中央结算有限公司增持1131万股，持股比例升至6.68%，全国社保基金四零三组合新进成为第九大股东。
尽管部分股东如农业银行-富国天惠基金、吴秀武等在三季度选择减持，但机构整体增持态势仍显强劲。市场人士认为，随着全球能源转型加速，兼具传统能源装备制造优势与新能源技术储备的企业，将在数据中心电力保障领域占据先发优势。
